截至2011年底，自然人持有流通A股市值占比达26.5%，企业法人占比为57.9%，专业机构投资者占比为15.6%，与此相对应的是，沪深证券市场波动比较明显。而只有大力发展机构投资者，鼓励社保基金、企业年金、保险资金、证券投资基金等机构投资者增加对证券市场的投资比重，才能改变投资者结构及其投资习惯，才更能有效平抑市场波动，降低系统性风险。
　　发展机构投资者，有助于倡导理性投资，提高证券市场稳定性。相对中小投资者而言，机构投资者的入市资金量大，持股时间较长，且拥有信息、研究分析优势及科学完善的决策机制，他们更注重投资的安全性和长期收益，这在一定程度上减缓了市场的短期波动。此外，在机构投资者理性投资的引导下，证券市场投资者结构也能不断优化，同时，可以引领广大中小投资者走向成熟、理性投资，从而遏制市场投机行为。
　　发展机构投资者，也有助于提高证券体系运行效率。券商、基金、信托及其他机构投资者的快速发展，加剧了整个证券市场体系的竞争，有助于证券发行、交易乃至咨询等环节降低成本，不断改进服务质量，从而提高证券市场体系的运行效率。
　　机构投资者“入市”，还有助于激活证券市场的创新。机构投资者的发展壮大，有效改变了我国证券市场发展初期产品单一的情况。例如，出于投资组合和规避系统性风险的需求，正是机构投资者大力呼吁加快发展股指期货等品种，从而有力推动了市场金融创新的不断深化。
　　可以看出，大力培育机构投资者，壮大机构投资者队伍，不仅有利于改善和优化投资者的主体结构，促使其比例合理、协调，而且更有利于引导理性、成熟的投资理念，引导广大中小投资者理性投资，从而促进整个市场规范、有序、稳健、高效地运作。