本周一，沪深两市大幅走高，煤炭、有色等二线蓝筹的突然上行将大盘重新带回2220一线。沪指报收于2229.24点，涨幅1.62%，成交量1239.36亿元；创业板报收于1400.97点，涨幅为3.78%，成交318.2亿元。盘面上，环保板块领涨两市，成为21日盘中最大的亮点，通信、家电、零售、消费等板块亦出现较大涨幅，而跌幅超过3%的个股，两市加起来不到10家，大盘强势一览无余。

    政策红利+板块轮动

    消息面上，十二届全国人大常委会第五次会议于21日上午在北京开幕，会议将继续审议环境保护法修订草案，环境污染责任险制度有望写入环保法中。在此消息的刺激下，21日环保板块大幅飙升。截止收盘，该板块内创元科技、先河环保等9家公司以涨停报收，涨幅超过5%以上的公司超过24家。
    对此招商证券投资顾问周小平在接受记者采访时表示，消息刺激是一方面，另一方面以电子信息为代表的新兴产业前期已积累了较大涨幅，而环保板块仍有较多个股刚刚启动，更可能是板块轮动作用下资金流入所带来的集体上行。市场短期内热点有限，后市仍需关注TMT、环保等新兴产业，未来一段时间政策红利有望为上述板块提供持续动力。
    巨丰投顾也指出，从近期资金炒作方向可以看出，在十八届三中全会即将召开之际，一些贴合政策导向的个股无疑成为市场当中的耀眼明星，节能环保、软件服务、商业连锁等板块均有不少强势品种跑出。不过，从操作角度考虑，投资者对于持续大涨的品种还应当提高警惕，之前火爆的娱乐传媒板块近期持续杀跌就是疯狂炒作之后必须付出的代价，另还需关注的是部分资金流入明显，但相对滞涨的个股。

    创业板王者回归

    经过上周的连续调整，创业板指数一改颓势，21日大涨51.03点，后市再创新高指日可待。值得注意的是，在老牌列强掌趣科技等继续维持强势的同时，也涌现了众多“新龙头”，如潜能恒信等个股，而方直科技、宝德股份等前期异动明显，并经过调整的个股也出现了二次上攻的走势。
    上周五国家统计局公布的3季度宏观经济数据显示，9月份国内社会消费品零售总额同比增长13.3%，虽有小幅下降，但增速基本维持稳定。湘财证券策略分析师朱礼旭向《金融投资报》记者表示，目前国企改革概念火爆，但涉及方众多，政策红利的不确定性较强，相比之下关注重点仍应放在增长较为确定消费板块，包括医药、家电、零售等增长较为确定的板块。
    广州万隆则认为，经过上周洗牌后，当前两大投资主线有望成反弹新龙头。其一是改革，下一步国企垄断有望率先突出重围，如石油改革与电信改革等，前期金改与土改已有强势表现，这从自贸与农地流转股暴涨就可看出；另外，证监会推出分道制，且IPO重启具体时间表仍没确定，这必然让并购重组这一主线再次升温，这从9月份外高桥罕见15个涨停，到近期中创信测连续12个涨停就可以看出。因此在结构性火爆行情之际，具有改革与并购重组这两大题材个股值得高度关注。