同为中证500指数基金,截至3月4日,农银汇理中证500亏损6.32%,泰达宏利中证500却赚到了3%的正收益。成立时间仅差3天的两只基金,成立一年多为何业绩相差近10%?
农银汇理中证500和泰达宏利中证500分别成立于2011年11月29日和12月1日,仅相差3天,两只基金都跟踪中证500指数,投资目标都是“力争获取与标的指数相似的投资收益”。按道理说,两只基金的收益应该很接近。但记者发现,真正出现差距的是它们的建仓期。Wind资讯显示,截至2012年2月29日,在前3个月建仓期,农银汇理中证500下跌1.18%,泰达宏利中证500却上涨8.1%,前3个月它们的业绩差就达到9.28%。
一位不愿具名的基金分析师指出,农银汇理中证500亏损的根本原因就是建仓操作出了问题,前期下跌空仓保住了本金,但是上涨之后它依然没能把握机会,高位建仓后又遇到下跌。这位基金分析师指出,投资者普遍认为买指数基金只要看好指数就行,其实存在一定误区。在购买新基金时,也需要看基金公司的趋势判断能力,两只正常的指数基金虽然每年业绩差应该很小,但是建仓期的业绩差别也足以让人“肉疼”。