如果把养老体系比作一座金字塔，那么塔底是基础养老金，塔身是企业年金，塔尖是个人养老储蓄。
　　当前，我国养老金缺口巨大，究其根源是我国养老体系的“金字塔”尚不牢固，塔底薄、塔身瘦、塔尖小。如何加固养老体系“金字塔”，关系着每一个百姓的切身利益。

　　塔基薄：难满足养老需求

　　中国社科院提供的数据显示，全国近一半省区养老金收不抵支，全国养老金个人账面亏空高达2万亿元，这意味着每个人都为老龄人口背上了1500元的债务。
　　与此同时，通胀高企，基础养老金收益率偏低，难以跑赢CPI。截至2011年，基础养老金年化平均收益率仅为1.8%。
　　全国社保基金理事会规划研究部副主任熊军介绍，如果把养老金体系比作一座金字塔，那么金字塔的底部是公共养老基金。“虽然连续多年提高基础养老金水平，至今已达到每月1700元，但通胀压力下，这只能满足最基本的养老需求。”
　　专家表示，不必谈“缺”色变，养老金缺口一定程度上是社会转轨的成本，正视问题才能推进养老制度的发展。全国社保基金理事会理事长戴相龙表示，“我们有缺口但也有办法能平衡，中国人的社保事业不会降低水平。”
　　近两年国家正在积极完善养老体系建设，城镇居民养老保险、企业职工养老保险、新型农村养老保险已构成当前社会的基本养老制度，基本实现全覆盖，且保障水平逐年提高。
　　“但低保障、广覆盖决定了其无法满足更高层次养老需求。”熊军认为，当前我国养老体系的突出问题是养老体系单一，应构建多层次养老体系。

　　塔身瘦：企业年金覆盖面窄

　　目前，作为养老保障的“塔身”，企业年金不仅能改善我国养老储备基金不足的问题，还可实现储蓄性养老向投资型养老转变。但是，在我国这一补充养老保障面临起步晚、覆盖面较窄的问题。
　　人社部数据显示，截至2011年底，建立企业年金计划的企业仅4.5万家，参加人数达到1577万人，累积基金3579亿元。
　　“现阶段，中国企业年金无论替代率、覆盖率还是规模等均远低于国际水平。”中国人寿养老保险股份有限公司战略规划部总经理卢万春介绍，2011年我国企业年金资产占GDP比重仅为0.76%，而全球该占比约为38%。
　　“近年来，百姓对基本养老保险依赖度逐年下降，扩大企业年金覆盖面显得尤为迫切。”熊军说，财政部日前出台政策，鼓励符合条件的金融企业建立企业年金制度，探索拓宽补充养老保障之路。
　　“目前只有部分大型国企有条件建立年金制度，而受困于经济大环境的中小企业较难建立。”中央财经大学保险学院院长郝演苏表示，“但中小企业职工工资收入水平低、社保缴费低，恰恰是更需养老保障的群体。”
　　辽宁太阳谷葡萄庄园有限公司董事长吴霆晖告诉记者，“企业目前包括社保费在内的各类税费已占营业额40%左右，微利状态下我们难以建立企业年金。”
　　专家指出，解决养老金积累不足的问题，也可通过拓宽养老金投资领域解决。据了解，人社部正在研究出台新的投资政策，进一步放开企业年金的投资领域，将对年金投资收益率提高起到积极作用。

　　塔尖小：养老险市场不完善

　　作为“塔尖”的个人储蓄养老保险，具有理财和保障双重功能。由于养老险市场发展不成熟，目前可供选择的产品较少，保障水平有限。
　　平安养老保险股份有限公司董事长杜永茂认为，这与税收政策支持力度有限有关。“国际上鼓励个人养老险发展多通过税收优惠，如著名的美国‘401K计划’。但目前我国只对有企业年金制度的部分企业实现减税政策，个人‘减税养老’推进举步维艰。”
　　北京工商大学教授王绪瑾表示，“减税养老”政策短期将会造成地方税收减少，但长期来看，“现在少交的税可以为将来社会管理和社会保障节省更多的钱。”
　　近期，保监会主席项俊波多次表示，要推进个税递延型养老保险产品开发和上海税延型养老保险试点工作，尽早将试点方案上报国务院。
　　“个税递延型养老险的推出主要还得看财税政策的支持力度。”首都经济贸易大学保险系教授庹国柱表示，目前个人寿险发展是短板，如果个税递延型养老险明年顺利推出，养老险市场将备受关注。
　　今年保监会降低保险公司投资门槛，允许其投资不动产、信托等领域，这对养老险市场发展将是利好。“投资渠道多元化，拓宽了险企盈利空间，进一步提升养老产品保障水平。”王绪瑾说。
　　但专家同时建议，由于商业养老保险市场尚处于起步阶段，产品设计需规范，政府需出台相关政策保障消费者利益。