在迎来两次降息，市场还有第三次降息的预期，股市也“不给力”的情况下，不少市民关心，目前手里的钱投资该往何处？重庆晚报记者特采访到各大银行理财师，请他们为市民下半年如何理财支招。

　　民生银行理财师：
　　多存钱 降收益 保本金

　　民生银行理财师吕聪接受记者采访时表示：先看国际大环境，全球经济正处于寒冬，覆巢之下，安有完卵。而判断国内经济走势先听听总理的讲话，温总理8月份在江浙一带调研时说，“当前经济还没有形成稳定回升态势，经济困难可能还会持续一段时间。”
　　他认为：经济不好，作为普通投资者更要谨慎，更不能受某些误导，认为他国危机中国却能独善其身，自我感觉良好。两个数据能够说明当前投资环境的复杂，一是据《财经》杂志统计，2007年危机之后，中国、美国、欧洲三大资本市场分别下跌了65%、8%、34%；二是据调查统计，2012年以来中国89%的股民是亏钱的。
　　对于市民下半年投资理财，吕聪的建议是多存钱、降收益（预期）、保本金。
　　吕聪说，请忘掉专家说的跑赢CPI吧，现在的CPI是两年半以来最低，但是真实的通胀可能远超大家的想象。他告诫说，暂时忘掉淘宝，还有京东国美的价格战吧，还是收紧钱包多存钱，不能过度消费过度投资成为希腊人一样的“负翁”。
　　同时，降低收益的预期。资金雄厚的可以买点强担保的私人银行产品，100万-300万元起，1-2年期的8%-11%。普通老百姓还是老老实实地买点银行保本理财产品、买点国债，或是投资纯债型基金，收益在4%-6%之间，保证自己有充足的“子弹”，市场出现真正的机会再去做，真正上升的时候再去做，没必要满仓去等待所谓的底在哪里！
　　经济低迷期，哪怕不投资也胜过错误的投资或是过度的投资。保本金的前提下，关注能够带来持续稳定的现金流的投资项目，建议实物投资以小面积的商铺、写字楼、商圈住宅为主；其他投资，如家庭可以配置10%左右的实物黄金；外汇投资方面，持有美元，减持非美货币。

　　招商银行财富顾问：
　　理财稳中力打“组合拳”

　　招商银行财富顾问涂和轶说，今年上半年，银行理财产品以较高的收益，受到投资者的青睐。但随着利率水平的下调，银行理财产品的收益率开始呈现下降态势。以半年期产品为例，除个别产品外，大部分常规品种的收益率已经降至4%以下，预计还有进一步走低的可能。不过，债券市场今年以来一直表现不俗。
　　如今，降息加股市的疲软，投资者该如何选择呢？涂和轶建议，在今年市场走势尚不明朗的情况下，投资应该秉持稳中求进打“组合拳”理念。即：先将大类资产配置在安全性高、收益较为确定的产品上，获得基础收益；再根据所能获得的基础收益，选择风险稍高、但预期收益也较高的产品，以提高资产的整体收益率。
　　举例来说，如果市民投资总额为10万元，那么可以选择8万元投向半年期收益率4.5%左右的理财产品，剩余2万元投资股票型基金。那么在持有的半年时间内，即使股票基金实际下跌了9%，投资者的资产整体来看仍然是保本的。相反，如果在相同时间内股票型基金实际上涨了9%，那么投资的整体收益就达到了年化7.2%的水平。“组合拳”的收益大大高于单纯购买理财产品的收益。
　　因此，银行理财产品和债券型基金，仍可作为投资者的基础配置，追求稳健回报。同时还可配置一定比例的黄金，以实现资产的长期保值。在此基础上，以定投的方式逐步建仓股票型基金，等待时机博取更高收益。

　　中信银行理财专家：
　　各档理财当以稳健为主

　　根据中信银行理财专家建议，应以稳健投资为主，可以更多关注安全性较好的银行理财产品。在当前的市场情况下，可以通过选择期限稍长的保本型产品来锁定较高收益。投资者可将70%的资金分配到3个月以上期限的中长期理财产品中，30%的资金配置到短期理财产品，同时兼顾理财收益和灵活两方面。
　　5万元以下：闲置资金不多的市民，以存款、货币基金、债券基金为主。比如每月可用尽可能多的钱，定期定额投资风险较低的债券型基金。由于分散了购入时点，长期投资有原始积累的功效，还会博取较高的年投资收益。
　　5万—10万元：目前，很多银行理财产品都是5万元起购。虽然由于下半年进入降息通道，理财产品收益率或将有所下滑，但相对于年期的存款利率，在收益率上仍然很有优势，市民投资时最好进行多方比较。同时，部分银行推出的黄金定投业务也是一个新的投资渠道。
　　10万—30万元：对于风险承受能力比较低，追求稳健收益的客户，可以将理财产品、保本基金作为投资理财的主要方向。如选择保本基金，它因其持有到期保本的特性近来很受欢迎。
　　30万—50万元：可将其中的20-30万资金存成两年或三年期定期，锁定当前较高的稳定利息收入；10万-20万元的资金购买稳健产品或信贷类理财，期限灵活，7天至1年不等；同时，再配置5万-10万元左右债券型基金或理财产品，以分享当前债券市场行情。