进入8月以来,小盘股的表现明显强于大中盘股表现,投资创业板、中小板和中证500指数相关的基金业绩表现优异,特别是跟踪这些指数的杠杆基金,截至8月20日,信诚中证500B以9.98%净值增长率领跑。
从市场行情来看,大盘指数8月以来收出“十字星”,上证指数从8月初到21日只上涨0.7%,沪深300指数下跌0.82%。小盘股却表现突出,创业板指数的涨幅高达10.63%,中证500指数和中小板指的上涨幅度分别为5.59%和4.81%。
尽管创业板指数表现最为突出,但由于目前基金市场还没有专门针对创业板的指数分级基金,今年8月以来表现最好的基金被中证500指数分级基金占据。信诚中证500B8月1日到20日的净值增长率达到了9.98%,其次是合丰成长和宝盈资源两只重点投资小盘股的主动基金,这两只基金8月以来业绩在9%左右。
业内专家分析,信诚中证500B的优异表现除受益于跟踪指数的上涨外,还取决于该基金较高的杠杆水平,由于信诚中证500B的单位净值低于0.5元,该基金相对于母基金的杠杆达到了3.3倍左右,明显高于同类基金2倍左右的杠杆水平。
投资于创业板市场的3只指数基金表现也十分突出。易方达创业板及其联接基金8月初到20日已分别大涨7.84%和7.27%,融通创业板同期的上涨幅度也达到了7.31%。
此外,投资于其他小盘股指数的杠杆基金也表现优异,双力B、工银500B、中小板B、诺安进取今年8月以来分别上涨8.54%、6.88%、6.84%和6.71%,所跟踪的指数分别为中小板综指、中证500指数、中小板指数和中证创业成长指数,全部为小盘股系列指数。
从目前市场行情来看,大盘蓝筹股票8月以来遭受业绩下降等方面的影响,部分股票下跌明显,但由于估值水平很低,大盘股股价总体表现基本持平,在这种情况下,小盘股表现活跃,市场重新回到“大盘股搭台、小盘股唱戏”格局。有基金分析师表示,如果这种格局能够持续,那么整个8月将是小盘股基金业绩大力追赶甚至超越大盘股基金业绩的时期。