基金公司重排座次 各尝酸甜苦辣
博时向下 南方向上 金元比联最“悲剧”
2011-01-14   作者:记者 吴黎华 实习生 赵东东/北京报道  来源:经济参考报
 
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    2010年基金公司排名之战已经落幕,结果自是有人欢喜有人愁。虽然基金行业整体停滞不前,但各家基金公司之间的“战斗”却颇有看点,有稳坐高台“笑而不语”者,亦有意气风发“踌躇满志”者,更有灰头土脸“黯然落泪”者,可谓百态尽显,各位看官切莫错过,且听本报细细道来。

  公募“没落” 基金公司重排座次

  用“没落”这个词来形容2010年的公募基金业再恰当不过了。
  Wind统计显示,截至2010年12月31日,除了QDII以外的国内基金的资产净值合计为2.45万亿元,份额规模合计为2.33万亿份,和2009年12月31日的2.62万亿元和2.37万亿份相比,资产净值缩水1700亿元,份额规模则减少400亿份。好买基金研究中心的研究则显示,从股票型和混合型基金的规模变化率来看,2010年分别有73.8%和69.0%的基金规模是缩水的,近2/3的基金规模缩小范围在0-50%之间。
  Wind统计显示,在行业整体缩水的前提下,60家基金公司中,有32家总份额出现了缩水。其中金元比联、申万巴黎、交银施罗德、信达澳银、天冶、长信、光大保德信、泰达宏利、国泰和长盛的份额缩水程度最为严重,其2010年第四季度总份额分别较2009年第四季度缩水61%、41%、35%、25%、23%、22%、18%、18%、18%和15%。
  从资产净值规模来看,各大公司的座次也发生了一定的变化。
  银河证券基金研究中心公布的榜单显示,截至2010年12月31日,按净资产净值排列,华夏、嘉实、易方达、南方、博时、广发、大成、银华、华安和富国位列前十。其中,华夏、嘉实、易方达、南方、博时、广发的净值规模均超了千亿元,而华夏基金虽然2010年一只新基金未发,净值规模却达到了2247.13亿元,稳坐公募基金头把交椅,成为了惟一一家超2000亿元的基金公司,可谓“笑傲江湖”。
  而金元比联、浦银安盛、民生加银、诺德、天冶、中欧、新华、益民、金鹰和天弘则位列倒数前十。其中,金元比联和浦银安盛的净值规模仅分别为12.51亿元和19.45亿元,成为60家基金公司中仅有的净值规模低于20亿元的基金公司。
  银河数据显示,截至2009年12月31日,按资产净值计算,60家基金公司前十大分别为华夏、易方达、嘉实、博时、南方、广发、大成、华安、交银施罗德和银华。对比显示,2010年,易方达和嘉实、南方和博时座次均发生了对调,交银施罗德则跌出了前十。
  南京大学中国机构投资者研究中心(CCII)的研究报告显示,在基金公司整体回报投资评级方面,2010年,华商、东吴、摩根斯坦利华鑫、农银汇理、金鹰、信诚、泰达宏利、银河、大成和嘉实位列前十。

  博时向下 南方向上

  在2010年基金公司排行榜中,博时和南方的座位“对调”格外引人关注。
  截至2009年12月31日,博时和南方分别管理着20只和23只基金,其资产净值分别为1504.56亿元和1222.71亿元;而到了2010年12月31日,两者分别管理着27只和29只基金,其资产净值分别为1176.22亿元和1185.37亿元,博时基金在2010年被南方基金成功超越。
  博时基金2010年可谓“灰头土脸”。银河数据显示,在231只标准股票型基金中,博时创业成长、博时特许价值、博时行业轮动、博时第三产业、博时新兴成长和博时主题行业6只标准股票基金分别排名为55位、125位、150位、180位、199位和220位。
  在其他分类中,博时精选在7只普通股票型基金中排倒数第一位;在混合基金大类下,博时价值增长贰号、博时价值增长在29只偏股型基金中分列倒数第二位和倒数第七位;博时策略灵活配置在52只灵活配置型基金中排名倒数第11位;博时平衡配置混合在13只股债平衡型基金中排名第8位。
  分析人士认为,博时业绩的整体下滑,主要是源于其对市场风格的误判,2010年年初时旗下部分基金重仓持有金融类大盘股,且调仓步伐缓慢,直到2010年第三季度才在高位追加了消费类和中小盘股。
  相比之下,南方基金2010年的业绩则出现了显著回升。旗下三只绩优基金业绩尤引人注目,南方优选2010年收益率20.66%,在银河分类标准股票型基金中排名第11;南方恒元基金以12.28%的收益率稳居2010年保本型基金第1名;而南方中证500指数基金则以9.4%的收益率位于标准指数型基金中的第2名。
  南方基金称,2010年,南方基金投研体制进行了重组,实行基金经理负责制,对基金经理的干涉减少,因此取得了较好的成绩。南方基金表示,目前正有多只新基金产品在规划中,产品类型包括了股票型、混合型、保本型和QDII等。

  2010谁最悲剧

  博时虽被超越,但要论悲剧程度,则非金元比联莫属。
  截至2010年12月31日,金元比联总份额由2009年12月1日的31.35亿份急剧缩水到12.21亿份,缩水幅度高达61%,位列60家基金公司第一。其管理基金资产净值也从32.90亿元骤跌至12.51亿元,缩水幅度高达62%。
  资料显示,金元比联旗下目前共有6只基金。银河数据显示,2010年,金元比联价值增长、金元比联核心动力、金元比联消费、金元比联成长动力、金元比联宝石动力、金元比联丰利的净值增长率分别为-3.43%、-1.10%、-0.60%、-6.47%、4.14%和3.19%,也就是说,仅有保本型和债券型共计两只基金实现了正收益。银河排名显示,金元比联价值增长、金元比联成长动力、金元比联宝石动力、金元比联丰利在同类中的排名分别为116位、3位、4位、42位,均处于行业末端甚至是垫底水平。
  金元比联份额的大幅缩水主要源于旗下金元比联宝石动力在三季度遭到了大量赎回。Wind数据显示,2010年6月30日,该基金尚有21.15亿份,但到了三季度末,则变成了7.66亿份,截至12月31日,则进一步下跌到了6.05亿份。
  一位基金评价业人士对记者表示,金元比联宝石动力业绩糟糕,2010年第三季度该基金三年期满,大量持有者“用脚投票”选择了离开,造成了其份额大幅缩水。

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