进入2010年以后，世界各国的经济开始以不同的速度走向复苏，花旗集团、德意志银行、瑞银集团等一些主要的金融机构也逐步恢复元气。表面看来，次贷危机掀起的波澜已经归于平静，但我们透过这场灾难，对金融机构兴衰之律的再省与反思不应停止。如果能够就此参悟到金融业务发展路径和配置格局的趋势，那将成为在“后危机时代”谋求发展的重要法宝。
    大浪淘沙终有时，虽然在金融风暴的冲击下，昔日无限风光的金融巨擘也被撕扯得满目疮痍，但一些金融业务相对而言受危机的影响并不大。例如，私人银行业务的收入水平虽大幅下降，但全世界90%以上的私人银行在金融危机的背景下依然创造了利润，并且私人银行业务能够根据外部商业环境的变化，适时进行运营模式的调整，从而反映出与投资银行等业务相比，私人银行业务表现出更强的抗击系统性风险的能力。在“后危机时代”，私人银行业务将成长为全球商业银行新的利润增长点。
    对于中国而言，私人银行业务同样面临着十分广阔的发展空间。一方面，随着中国经济持续快速的发展，富裕群体的规模越来越庞大。根据美林2010年6月公布的最新全球财富报告显示，中国是2009年全球百万富翁增长最快的国家，全球财富正在向东方转移。特别是在全球金融危机和中国经济周期性调整的背景下，私人银行业务作为富豪财富的“避风港”，得到越来越多富裕阶层的认同。另一方面，私人银行业务是中国商业银行转型发展的重要着力点。虽然中国商业银行没有卷入全球金融海啸之中，但来自利率市场化、金融脱媒的潜在威胁，意味着依赖信贷业务扩张的、粗放式的发展模式已经无法持续。私人银行业务贯穿于零售银行、财富管理、投资银行等多个领域，是中国商业银行脱胎换骨的重要起点。
    早在16世纪的瑞士日内瓦，欧洲皇室的贵族们就已经享受到私密性很强的私人银行服务。但在中国，私人银行业务毕竟刚刚起步，无论是外部环境，还是产品架构、服务模式和运行机制都与该业务旺盛的发展需求不相匹配。从外部环境看，严格的分业经营金融体制和资本管制制度，使得在岸私人银行业务还不能直接进行资产管理，而必须要聘请第三方进行委托代理。此外，中国资本项的外汇管制，也不同程度地限制了私人银行境外投资产品的品种和金额。从银行自身来看，各家银行所提供的私人银行产品和服务比较趋同，个性化、多样化的特征不明显。要克服这一问题，最重要的是要突破人才和技术的瓶颈。特别是，私人银行业务虽然具有较好的弹性优势，但也具有“高风险”的一面。如何建立健全具有中国特色的私人银行业务风险管理体系，尤其是针对相关从业人员和各种产品逆周期性的监管，是我国私人银行业当前面临的最艰巨的挑战。
    在这样的背景下，本书作者曹彤先生和张秋林女士为大家提供了这样一本全面研究私人银行的著作，是对现阶段中国私人银行业务发展的开拓性贡献。作为中国最早一批献身于私人银行事业的专业人士，两位作者在本书中汇集了他们多年从事私人银行业务的各种经验和心得，特别是两年多来筹建、管理中信银行私人银行的大量资料和心血。本书通过大量的数据和资料分析，逐一回答了境内外私人银行业务所涉及的各方面问题，不仅有助于私人银行的从业人员全面系统了解整个行业的发展状况和存在的问题，也适合中国境内的高资产净值人士和准高资产净值人士加深对私人银行服务的理解。
    一名优秀的私人银行家不仅要具备相应的专业素养，也要对这项事业充满热情和激情，相信通过这部专著，将会有更多的有志者投身于这个行业，并为这个行业的发展做出贡献。
    作为金融领域的学者，我非常荣幸能受邀为此书作序，希望能引起大家对私人银行业务更深层次的思考和探讨。

（北京外国语大学校长，中国国际金融学会副会长）